Katoen, aanvankelijk een kleinschalige teelt in het Amerikaanse Zuiden, nam een hoge vlucht na de uitvinding van Eli Whitney katoen jenever in 1793, de machine die ruwe katoen scheidde van de zaden en ander afval. De productie van het gewas voor gebruik was van oudsher afhankelijk van moeizame handmatige scheiding, maar deze machine zorgde voor een revolutie in de industrie en op zijn beurt voor de lokale economie die er uiteindelijk op ging vertrouwen. Planters in het zuiden kochten land van kleine boeren die vaak verder naar het westen trokken. Al snel maakten grote zuidelijke plantages, ondersteund door slavenarbeid, sommige Amerikaanse families erg rijk.
Vroege Amerikanen trekken naar het westen
Het waren niet alleen kleine zuidelijke boeren die naar het westen trokken. Hele dorpen in de oostelijke koloniën werden soms ontworteld en vestigden nieuwe nederzettingen op zoek naar nieuwe kansen in de vruchtbaardere landbouwgronden van het Midwesten. Terwijl westerse kolonisten vaak worden afgebeeld als fel onafhankelijk en sterk gekant tegen elke vorm van regering controle of inmenging, deze eerste kolonisten ontvingen eigenlijk nogal wat overheidssteun, zowel rechtstreeks als indirect. Zo begon de Amerikaanse regering te investeren in infrastructuur in het westen, inclusief door de overheid gefinancierde nationale wegen en waterwegen, zoals de Cumberland Pike (1818) en de
Erie Canal (1825). Deze overheidsprojecten hielpen nieuwe kolonisten uiteindelijk naar het westen te migreren en hielpen later hun westerse landbouwproducten naar de markt in de oostelijke staten te verplaatsen.De economische invloed van president Andrew Jackson
Veel Amerikanen, zowel rijk als arm, idealiseerden Andrew Jackson, die president werd in 1829, omdat hij in een blokhut in Amerikaans grensgebied was begonnen. President Jackson (1829-1837) verzette zich tegen de opvolger van Hamilton's National Bank, die volgens hem de diepgewortelde belangen van de oostelijke staten tegen het westen begunstigde. Toen hij voor een tweede termijn werd gekozen, was Jackson tegen het vernieuwen van het handvest van de bank en steunde het Congres hem. Deze acties hebben het vertrouwen in het financiële systeem van het land geschokt en er waren zowel in 1834 als in 1837 paniek bij het bedrijfsleven.
Amerikaanse 19e-eeuwse economische groei in het Westen
Maar deze periodieke economische ontwrichtingen remden de snelle VS niet af economische groei in de 19e eeuw. Nieuwe uitvindingen en kapitaalinvesteringen leidden tot de oprichting van nieuwe industrieën en economische groei. Naarmate het transport verbeterde, werden er voortdurend nieuwe markten geopend om te profiteren. De stoomboot maakte het rivierverkeer sneller en goedkoper, maar de ontwikkeling van spoorwegen had een nog groter effect, waardoor enorme stukken nieuw terrein voor ontwikkeling opengingen. Net als kanalen en wegen kregen spoorwegen in hun vroege bouwjaren grote hoeveelheden overheidssteun in de vorm van grondsubsidies. Maar in tegenstelling tot andere vormen van transport trokken spoorwegen ook veel binnenlandse en Europese particuliere investeringen aan.
In deze onstuimige dagen waren er snel rijk aan snel-rijk-regelingen. Financiële manipulatoren verdienden 's nachts fortuinen, terwijl veel meer hun hele spaargeld verloren. Desalniettemin een combinatie van visie en buitenlandse investeringen, gecombineerd met de ontdekking van goud en een grote inzet van Amerika's publieke en private rijkdom stelde de natie in staat om op grote schaal te ontwikkelen spoorwegsysteem, het vestigen van de basis voor het land industrialisatie en uitbreiding naar het westen.